快好知 kuaihz订阅观点

 

上市不保险 网贷平台高利率风险需警惕

网贷查询网讯:继趣店、信而富之后,国内又一家以网贷业务为主的互金平台信贷于11月3日正式登陆美国纳斯达克,上市首日高开回落,开盘报15美元,收盘跌至12.66美元。在分析人士看来,平台上市后,可以增加品牌增信,吸引投资人涌入,但需要注意的是,高利率下暗含高风险,投资者需要理性投资。

11月3日,和信贷在美国纳斯达克上市,开盘价为15美元,较发行价大涨50%,盘中最高涨至17美元,但暴涨行情并未持续较长时间,开盘不到一小时股价便出现回落,盘中最低跌至12.11美元。最终收于12.66美元。

至此,和信贷成为今年赴美上市的第三家互金企业。此前,信而富以及趣店均在纽交所上市。值得一提的是,因现金贷业务遭受公众质疑以及创始人罗敏的“逾期、坏账当福利”等言论让趣店陷入舆论风波中,股价也随着大跌,甚至跌破发行价。有分析人士认为,后续上市的互金企业恐受趣店风波影响。

对于未来股价趋势,老虎证券投研团队认为,从短期波动来看,政策因素和近期现金贷行业的热议都会造成和信贷股价波动比较大;从经营和业绩看,和信贷一直专注于精英贷,没有像某些企业那样有校园贷的历史包袱,其会表现得更稳健。另外,随着现金贷法律法规的进一步完善,会利好行业中更加合规以及有一定资历资源的企业。

平台的上市可以增加品牌曝光,也可为品牌增信。北京商报记者注意到,和信贷上市后第二天,即11月4日平台成交额超过1亿元,目前平台累计成交总额152.09亿元。从官网可以看到,平台给投资人的收益相对较高。和信贷目前提供不同期限、不同类型、预期年化收益在5%-15%的投资产品。网贷之家数据显示,和信贷的预期收益率一直高于行业综合水平,虽然近期有所下行但从10月表现来看,和信贷仍然比行业综合收益率高出1.63%。

而招股说明书也可以看出其资产端利率水平。据和信贷招股说明书显示,2017年Q1的贷款产品利率区间在16%-36.9%。其中抵押贷款的利率为17.3%,信用贷款的贷款利率区间为16%-36.9%。接近和信贷的人士表示,和信贷A-E五个档次,年化利率分别为16%、20.7%、21.5%、21.8%和36.9%。其中,B档是和信贷的主要信用贷借款人,占比达到了61.5%。风险最高的E档借款人,在平台上占0.3%。

虽然和信贷贷款利率超36%的项目占比不高,但投资者仍需谨慎网贷高利率下的风险。根据《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》,“借贷双方约定的利率未超过年利率24%,出借人请求借款人按照约定的利率支付利息的,人民法院应予支持。借贷双方约定的利率超过年利率36%,超过部分的利息约定无效。”北京商报记者从和信贷标的详情也看到,多个借款人有过一次以上的平台逾期。

从行业来看,根据第一网贷10月月报显示,47.94%的平台,平均综合年利率在10%以下;47.33%的平台,平均综合年利率在10%与18%间;1.59%的平台,平均综合年利率在18%与24%之间;3.14%的平台,平均综合年利率在24%以上。一位互金人士说道,“超过10%以上的平台需要警惕风险,金融产品根据风险定价,高收益自然会有高风险。”多数投资人投资网贷仅关注高利率,并未意识到其中的高风险。北京寻真律师事务所律师王德怡表示,只要在法律允许的范围内运作,由市场调节,利率迟早会下降到一个合理的水平。无论平台是否上市,其性质均是中介机构,并不会对项目本身承担保证责任,投资者仍然需要对具体项目内容进行全面考察,有效防范风险。

另一位互金资深人士表示,投资人应理性看待网贷平台上市,选择平台仍然要从平台风控水平、信息透明度等角度去判断,切忌盲从、跟风。

业内人士表示,目前网贷行业的平均收益率在9.5%附近,这主要反映的是大平台的水平。平台的利率相当于借款产品的定价,受平台的实力、品牌、信用、借款项目本身等因素影响。上市后,平台的实力和品牌会增强,利率也会逐步下行。在他看来,平台上市后,其整体实力、信息透明度等都会有提升,可以作为投资人的重要参考因素之一。同时,也不能说上市后就完全安全了,上市公司也是有实力差异的。在其他条件相同的背景下,可优先选择规模大、利润好、经营规范的平台

本站资源来自互联网,仅供学习,如有侵权,请通知删除,敬请谅解!
搜索建议:高利  高利词条  警惕  警惕词条  风险  风险词条  保险  保险词条  上市  上市词条  
理财

 母女财商对话:细节中的理财经

 俗话说:父母是孩子的第一任老师。在日常的相处中,父母的价值观和行为习惯将对孩子产生重要的影响。财商教育也不例外。从下面这些常见的场景中总结出的理财贴士,或许也...(展开)

理财

 2018年股票市场怎么样开户?

工具/材料股票开户操作方法01:首先我们需要到股票交易的证券行开设股票账户,以往开设股票账户,只要你填写单据即可,但是目前开设股票账户,证券行会要求你填写一个专...(展开)